Спекуляции GameStop могут создать прецедент, эксперты призывают SEC вмешаться
Аналитики фондового рынка обеспокоены тем, что следом за спекулятивной торговлей акциями GameStop может последовать “волна” аналогичных случаев, что создаст неконтролируемую волатильность на рынке. Хедж-фонд Melvin Capital, который делал ставки против GameStop, потерял более 50% в январе. Законодатели призывают SEC вмешаться.
Рост акций GameStop (GME), американской розничной сети видеоигр и приставок, в последние 2,5 недели стал одной из ключевых тем на Wall Street.
Акции компании GameStop (теряющего позиции на рынке продавца), стали объектом для “шорт” позиций многих хедж-фондов и инвестиционных компаний, однако их ставки на понижение цены акции не сработали, так как в игру массово вступили розничные продавцы.
Хотя фундаментальных предпосылок к росту акций GameStop не было, частные инвесторы, используя советы на форуме Reddit, скоординированно совершали сделки, которые привели к спекулятивному росту акций. Подробнее об этом Marketinfo.pro писал в статье “Wall Street ожидает падения акций GameStop после спекулятивного роста в 145%”.
Акции GameStop завершили прошлую неделю с ростом на 400%, в результате чего их общий рост с начала 2021 года составил 1625%. Цена акций GameStop на момент закрытия торгов в пятницу составила $325, хотя еще в октябре они торговались ниже $10 за 1 акцию.
На фоне этого рекордного спекулятивного роста акций GameStop и других акций, хедж-фонд Melvin Capital Management, который открывал сделки против их роста, потерял 53% в январе, сообщил CNBC, ссылаясь на анонимные источники. По той же причине, другие хедж фонды Citron Capital, Citadel и Point72 также понесли огромные убытки.
В четверг 28 января, платформы онлайн-торговли Robinhood и Interactive Brokers заявили, что ограничили торговлю акциями GameStop, BlackBerry, American Airlines, AMC Entertainment и других компаний. Robinhood объяснил свою позицию десятикратным увеличением требований к депозитам со стороны центральных клиринговых (расчетных) палат фондовых бирж США в течение недели, чтобы обеспечить беспрепятственный расчет по сделкам с ценными бумагами, испытывающими беспрецедентную волатильность.
Ранее эксперты рынка заявили, что именно популярность и отсутствие комиссий этих онлайн-брокеров стали причиной такой торговли GameStop и другими акциями со стороны розничных инвесторов и новичков.
По мнению экспертов рынка, проблема состоит в том, что такая хаотичная волатильная торговля может повторится по отношению к многим другим акциям.
JP Morgan назвал 45 акций, которые могут быть подвержены подобным «событиям нестабильности», включая компанию по недвижимости Macerich Co, сеть ресторанов Cheesecake Factory и службу подписки на одежду Stitch Fix.
«Прискорбные события в GameStop могут создать опасный прецедент для рынков, когда розничные инвесторы в массовом порядке используют свои покупательские способности, чтобы вызвать события нестабильности», — отметили аналитики JP Morgan.
Столкновение между розничными трейдерами и профессиональными игроками Wall Street и в дальнейшем будет вызывать регулярные «американские горки» и повышенные риски для инвесторов и всего рынка, считают аналитики.
На фоне этих событий некоторые законодатели также призвали регуляторов вмешаться.
Сенатор Элизабет Уоррен заявила в интервью CNBC в среду: «Нам нужна Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC), у которой есть четкие правила в отношении манипулирования рынком, у нее также есть инструменты для обеспечения соблюдения этих правил. Чтобы фондовый рынок был здоровым, нужен “полицейский”».